2009上半年初级银行从业资格考试《公司信贷》真题2

内部融资的资金来源是净资本、留存收益和增发股票。增发债券属于公司的债务，是外部融资的资金来源。

从银行角度来讲，资产转换周期是银行信贷资金由金融资本转化为实物资本，再由实物资本转化为金融资本的过程。

贷款担保可分为人的担保和财产担保两种。财产担保又分为不动产、动产和权利财产（例如股票、债券、保险单等）担保。

在成长阶段的末期，行业中也许会出现一个短暂的“行业动荡期”。这一时期，很多企业可能为了生存而发动“价格战争”，采取大幅度打折的策略，否则它们将面临被淘汰的地步。对于固定资产很高或者其他方面需要高投资的行业来说，出现“价格战争”的现象更为普遍。

扩张系数过大或过小都可能导致风险上升。

进行内部因素分析时，常用的内部指标不含风险性。

经营者本人、董事会成员和公司员工是最了解企业情况的内部人员，企业决策人行为和经营观念的变化直接反映了公司经营的变化，对企业产生巨大影响，从而直接关系到贷款的安全。D项，当选；ABC项，不当选。故本题正确答案选D。

贷款的利率和贴现率是决定贷款净现值的重要因素，但贴现率的确定较为困难。另外，未来各期净现金也较难准确预测，因而，净现值法虽从经济学的角度看较为理想，但在银行中并未得到广泛采用。

。成长阶段的企业如果发展过于迅速，对现金的需求较大，而且在增长速度放缓到相对平稳的水平之前并不一定会有能力偿还任何营运资本贷款和固定资产贷款。

《商业银行法》和一系列法规、规章的实施为商业银行走上健康发展的轨道创造了条件。其中。在公司信贷中的合法合规原则下，商业银行要坚持“区别对待，择优扶植”的原则。

。融资是指资金的借贷与资金的有偿筹集活动。不通过金融机构，资金盈余单位直接与资金需求单位直接协议的融资活动为直接融资；通过金融机构进行的融资为间接融资。

。信贷资金运动就是信贷资金的筹集、运用、分配和增值过程的总称。信贷资金首先由银行支付给使用者，这是第一重支付；由使用者转化为经营资金，用于购买原料和支付生产费用，投入再生产，这是第二重支付。经过社会再生产过程，信贷资金在完成生产和流通职能以后，又流回到使用者手中，这是第一重归流；使用者将贷款本金和利息归还给银行，这是第二重归流。

。债权人请求债务人偿付贷款本息的，可以不通过诉讼程序，而直接向有管辖权的基层人民法院申请支付令，但必须符合以下两个条件：债权人与债务人没有其他债务纠纷；支付令能够送达债务人。

。充分运用执行手段，对于已发生法律效力的判决书、调解书、裁定书、裁决书，当事人不履行的，银行应当向人民法院申请强制执行。申请执行期限为两日，执行时效从法律文书规定当事人履行义务的最后一天起计算。

。A项全线全面型是指商业银行尽量向自己业务范围内的所有顾客提供所需的产品。采取该种策略的银行必须有能力满足整个市场的需求；B项市场专业型是指商业银行着眼于向某专业市场提供其所需要的各种产品。这种策略强调的是产品组合的广度和关联性，产品组合的深度一般较小；C项产品线专业型是指商业银行根据自己的专长.专注于某几类产品或服务的提供，并将它们推销给各类客户。这种策略强调的是产品组合的深度和关联性，产品组合的宽度一般较小；D项特殊产品专业型是指商业银行根据自身所具备的特殊资源条件和特殊技术专长，专门提供或经营某些具有优越销路的产品或服务项目。这种策略的特点是：产品组合的宽度极小，深度不大，但关联性极强。

。微观环境包括：①信贷资金的供求状况。②信贷客户的需求、信贷动机及直接影响客户信贷需求的因素。③银行同业竞争对手的实力与策略。

为确保受理贷款申请的合理性，在必要情况下，业务人员还应将有关书面资料送交风险管理部门征求意见，或者按程序汇报主管行领导。

。贷款利率是一定时期客户向贷款人支付的贷款利息与贷款本金之比率。它是贷款价格的主体，也是贷款价格的主要内容。

。长期偿债能力是指客户偿还长期债务的能力，它表明客户对债务的承受能力和偿还债务的保障能力，长期偿债能力的强弱是反映客户财务状况稳定与安全程度的重要标志。

。业务人员开展贷款的效益性是指贷款经营的盈利情况，是商业银行经营管理活动的主要动力。调查内容应包括：①对借款人过去三年的经营效益情况进行调查，并进一步分析行业前景、产品销路以及竞争能力。②对借款人当前经营情况进行调查，核实其拟实现的销售收入和利润的真实性和可行性。③对借款人过去和未来给银行带来收入、存款、结算、结售汇等综合效益情况进行调查、分析、预测。

。盈利能力是区域管理能力和区域风险高低的最终体现。通过总资产收益率、贷款实际收益率两项主要指标，来衡量目标区域的盈利性。

。从理论上看，最佳资金结构是指企业权益资本金利润率最高，企业价值最大，综合成本最低时的资金结构。

。从资产负债表看，季节性销售增长、长期销售增长、资产效率下降可能导致流动资产增加；商业信用的减少及改变、债务重构可能导致流动负债的减少。固定资产重置及扩张、长期投资可能导致长期资产的增加；红利支付可能导致资本净值的减少。

财务杠杆越高，销售增长越快。

。当季节性资产数量超过季节性负债时，超出的部分需要通过公司内部融资或者银行贷款来补充，这部分融资称做营运资本投资。

。收益和费用在损益表中全额反映，其中，收益中未收到的现金和费用中未支付的现金表现在资产负债表中的相关科目。所以计算现金流量时，以损益表为基础，根据资产负债表期初期末的变动数进行调整。

。处于成长阶段的行业通常年增长率会超过20%。这个阶段的行i业特点是：产品已经形成一定的市场需求；相应的产品设计和技术问题已经得到有效的解决，并广泛被市场接受；已经可以运用经济规模学原理来大规模生产；由于竞争和生产效率的增加，产品价格出现下降（这一时期，很多企业可能为了生存而发动“价格战争”）；产品和服务有较强的竞争力；产能需求确定并且已经投入了大量的投资来提高产能。在成长阶段的末期，行业中也许会出现一个短暂的“行业动荡期”。

。抵押的一个重要特征是债务人保持对抵押财产的占有权，而债权人(质押权利人，即贷款银行)则取得所有权或部分所有权，或者当债务人未按期债务时获得对抵押财产所有权的权利。

。合作营销已成为银行开展跨国营销的主要业务拓展方式。银团贷款是典型的合作营销，是指由一家或几家银行牵头，组织多家银行参加，在同意贷款协议中按商定的条件向同一借款人发放的贷款，又称辛迪加贷款。

。不良率变幅用于评价目标区域信贷资产质量的变化情况，反映信贷资产质量和区域风险变化的趋势。指标为负，说明资产质量上升，区域风险下降；指标为正，说明资产质量下降，区域风险上升。

。A项是按照货币种类划分的；B项是按照贷款期限划分的；C项是按照贷款主体的经营特性划分的；D项是按照贷款利率划分的。

。本题主要考查了贷款担保的定义。

。当一个集团客户授信需求超过一家银行风险的承受能力时，商业银行应当采取组织银团贷款、联合贷款和贷款转让等措施分散风险。

。商业银行应当根据相关规定，结合自身的经营管理水平和信贷管理信息系统的状况，制定集团客户授信业务风险管理制度，其内容应包括集团客户授信业务风险管理的组织建设、风险管理与防范的具体措施、确定单一集团客户的范围所依据的准则、对单一集团客户的授信限额标准、内部报告程序以及内部责任分配等。商业银行制定的集团客户授信业务风险管理制度应当报银行业监督管理机构（中国银监会）备案。

。《银团货款业务指引》第三十一条规定，银团货款的日常管理工作主要由代理行负责。牵头行在本行贷款存续期内应协助代理行跟踪了解项目的进展情况，及时发现银团贷款可能出现的问题，并以书面形式尽快通报银团贷款成员。

抵押物价值的变动趋势，一般可从下列方面进行分析：①实体性贬值是由于使用磨损和自然损耗造成的贬值；②功能性贬值，即由于技术相对落后造成的贬值；③经济性贬值，即由于外部环境变化引起的贬值。故本题选B。

。替代品性价比越高（价格越低、质量越好）、用户转换成本越低，其所能产生的竞争压力就越强，所以C选项符合题意。

。流动资金估算方法有比例系数法、资产负债表法、分项详细估算法等。

。资产收益率越高，说明客户资产的利用率越高，营运能力越强，盈利能力越强。所有者权益收益率越高，表明所有者投资的收益水平越高，营运能力越好，盈利能力越强。但资产收益率低的公司，所有者权益收益率不一定就低。

相关项目是指由拟建项目引起的，并与建设、生产、流通、耗费有联系的原材料、燃料、动力运输和环境保护等协作配套项目。

对设备使用寿命的评估主要考虑三个方面的因素：设备的物质寿命、技术寿命和经济寿命。

。对外劳务承包工程贷款的贷款期限根据项目工期的长短确定，可以是短期贷款，也可以是一年以上的中期贷款。承包工程贷款的报审材料除了常规的送审材料外，还应包括借款人具备开展对外承包工程资格的证明文件；项目的批准文件及可行性研究报告；对外签订的承包工程合同或项目中标通知书。

。法定利率是市场利率的对称。中央银行或金融行政管理当局规定的利率水平，又称官方利率。在不同国家，法定利率内容不完全相同，但一般都由政府货币管理当局、中央银行或由法律规定并在其所辖范围内实行。超过法定利率收取利息的行为通常称为高利贷。而市场利率，就是在市场上进行交易时使用的利率，反映了资金的成本。

。《商业银行授信工作尽职指引》附录中规定，项目融资除评估授信项目建议书、可行性研究报告及未来现金流量预测情况外，是否对质押权、抵押权以及保证或保险等严格调查，防止关联客户无交叉互保。

。对由第三方提供担保的保证贷款，如果借款人未按时还本付息，就应由保证人为其承担还本付息的责任。因此，B选项为正确选项。

。价格领导模型是为了克服成本加成法的诸多局限而出现的一种定价方式。其中的贷款利率通常由三部分构成：优惠利率、借款人支付的违约风险溢价、长期贷款借款人支付的期限风险溢价。

。客户技术水平是其核心竞争力的主要内容。产品的升级需要技术支持，产品的质量需要技术来提升，产品的差异性也需要技术来保障。信贷人员可以从研发能力、内外研发机构协作能力、科研成果三个方面分析客户的技术水平。

。流动比率是流动资产与流动负债的比率，它表明借款人每一元流动负债有多少流动资产作为资产的保证。其计算公式为：流动比率=流动资产÷流动负债X100%。一般情况下，流动比率越高，反映借款人短期偿债能力越强，债权人的权利越有保证。但流动比率不宜过高，过高不仅表明借款人流动资产占用过多影响资产的使用率和盈利能力，也可能表明客户的应收账款过多或存货过多。

。司法性贷款重组主要指在我国《企业破产法》规定的和解与整顿程序中，以及国外的破产重组程序中，在法院主导下债权人对债务进行适当的调整。

。现金属于资产类，所以与资产同方向变化，即资产增加，现金增加(流入）；负债减少，说明用现金还债了，则现金减少（流出）。

。对行业风险框架中的七个风险元素作出综合评价。

。合作营销已成为银行开展跨国营销的主要营销业务拓展方式。例如英国西敏寺银行、法国兴业银行以及德国商业银行达成一项跨地区合作协议，即三大银行可以相互给对方客户提供信贷服务。

。电子银行的出现迫使商业银行在市场营销战略方面进行一系列的调整，构建网络时代的营销战略，以适应网络时代的客户需求和市场竞争的需要。电子银行业务已成为全球银行业服务客户、赢得竞争的高端武器，也是银行市场营销的重要渠道。

。组合营销渠道策略是指将银行渠道策略与营销的其他策略相结合，以更好的开展产品的销售活动。这种策略又分为：营销渠道与产品生产相结合的策略、营销渠道与销售环节相结合的策略、营销渠道与促销相结合的策略。

。制定营销计划是银行进行公司信贷营销活动的正式起点。营销计划的科学性、完整性和可行性直接影响营销活动的效果。

。银团贷款牵头行是指经借款人同意、发起组织银团、负责分销银团贷款份额的银行，是银团贷款的组织者和安排者。

。命令统一是组织中最重要的原则，组织分工越细，命令统一对于保证组织目标实现的作用就越重要。

。如果一个行业固定成本占总成本的较大比例，我们就说这个行业的经营杠杆较高。在高经营杠杆行业中的企业在生产量越高的情况下获得的利润越高。经营杠杆较高的行业，产品平均成本随着生产量的增加迅速下降。在经济增长、销售上升时，低经营杠杆行业的增长速度要比高经营杠杆行业的增长速度缓慢得多。在固定成本较高的行业中，经营杠杆及其产生的信用风险也较高。

。市场需求预测是在对需求量进行调查的基础上，对需求现状进行分析与评估。对当前市场需求状况进行预测分析，包括估计总的市场潜在需求量、区域市场潜在需求量、行业的实际销售额和公司的市场占有率。

。管理费用=公司经费+咨询审计费+技术转让费+无效资产与速延资产摊销+业务招待费+坏账损失+其他；销售费用=运输、装卸包装费+广告费、销售服务费+差旅费、办公费+其他。

。《贷款通则》对贷款展期的期限作了如下规定：短期贷款展期的期限累计不得超过原贷款期限；中期贷款展期的期限累计不得超过原贷款期限的一半；长期贷款展期的期限累计不得超过3年。国家另有规定者除外。

。对逾期贷款，银行分（支）行信贷部主管必须每季开出催收贷款通知函，并同时发送担保单位签收。

。跟以往的报表比较，本套评估报表的最大特点是销售收入中不含增值税的销项税，总成本中不含进项税，销售税金中不含增值税，这是根据现行的新税制和企业实际会计核算办法设置的。

。对拟建项目的环境评估主要包括以下几个方面：工业建设的优惠政策和措施等条件，资源、市场、社会协作条件，可供利用的基础设施，建设用地条件，自然条件，劳动力来源，其他推动或吸引投资者提出建设意向的背景材料等。理论上，以上的各项评价需先确定评价指标体系和评价标准，然后选择具体的评价方法，如等级尺度法、冷热图法、道氏评估法、抽样评价法、相似度法等。

。因素分析法是找出并分析影响客户经营活动的各种因素，包括有利因素、不利因素、外部因素和内部因素等，抓住主要矛盾，即其中起主导作用的影响因素，有的放矢，提出相应解决办法，作出正确决策。

。普通准备金的计提比例：一般确定一个固定比例，或者确定计提比例的上限或下限；专项准备金的计提比例：由商业银行按照各类贷款的历史损失概率确定。对于没有内部风险计算体系的银行，监管当局往往规定一个参考比例；特别准备金的计提比例：由商业银行或监管当局按照国别或行业等风险的严重程度确定。

。审慎会计原则又称为保守会计原则，是指对具有估计性的会计事项，应当谨慎从事，应当合理预计可能发生的损失和费用，不预计或少预计可能带来的利润。按照审慎会计原则，当记载和反映估计性会计事项，面临着高和低两种可能的选择时，对估计损失的记载应选择就高不就低，对利润的记载和反映要选择就低而不就高。

。当前较为普遍的贷款分类方法，主要依据合理价值法。

。在担保的问题上，主要有两个方面的问题要重点考虑，一是法律方面，即担保的有效性；二是经济方面，即担保的充分性。

。对于一些金额小、数量多的贷款，要采取批量处理的办法。因为影响这些贷款偿还的内部因素和外部因素非常接近，逐笔计算既不现实也没必要。在对这些贷款中正常类以外的贷款计提专项准备金时，也应采取批量处理的方法。

。对于划分为损失类的贷款，应按贷款余额的100%计提专项准备金。对于单笔贷款计提准备金时，应当扣除该笔贷款抵押品的价值；对批量货款计提准备金时，则不需要扣除。

答案为D。按照净现值法，贷款价值的确定主要依据对未来净现金流量的贴现值，这样，贷款组合价值的确定将包括贷款的所有预期损失，贷款盈利的净现值也会得到确认。

。贷款利率应当在人民银行规定的法定利率基础上在人民银行（央行）允许的范围内确定，合同履行期间如遇国家调整法定利率或变更法定计息方法，则贷款合同项下借款利率或计息方法也作相应调整。

。对外劳务承包工程货款的贷款期限根据项目工期的长短确定，可以是短期贷款，也可以是一年以上的中期贷款。

。存货周转率越高，说明客户存货从资金投入到销售收回的时间越短。在营业利润率相同的情况下，存货周转率高，获取的利润就越多；相反，存货周转率慢，反映客户的存货可能过多或不适应生产、销货需要，而过多的存货将影响资金的及时回笼。

。财务状况变化是企业还款能力变化的直接反映。银行应定期收集符合会计制度要求的企业财务报表，关注并分析异常的财务变动和不合理的财务数据，加强企业财务数据的纵横向比较和数据之间的勾稽关系，防止企业更改财务数据和材料的现象。

。正常类贷款偿还没有问题，经过各种信息判断分析，没有任何理由怀疑借款人不能偿还贷款，并且从目前的分析来看，贷款不会有损失的可能。这就是正常贷款的典型特征。次级类贷款的缺陷已经很明显，即正常经营收入不足以偿还贷款，需要诉诸抵押和保证，甚至在执行了抵押或保证之后，仍有部分损失的可能。损失类贷款就是大部分或全部发生损失，即在采取所有可能的措施和一切必要的法律程序之后，本息仍然无法收回的或只能极少部分收回的贷款。

。判断贷款是否正确使用是贷款分类的最基本判断因素之一，贷款一旦被挪用，就意味着将产生更大的风险。在贷款分类中，挪用贷款至少是关注类贷款。

。普通准备金又称一般准备金，是按照贷款余额的一定比例提取的贷款损失准备金。我国商业银行现行的按照贷款余额提取的贷款呆账准备金相当于普通准备金。

。和解与整顿融为一体，和解是整顿的前提，整顿是和解成立的结果，没有和解协议生效，就没有整顿程序。

。待处理抵债资产年处置率=一年内已处理的抵债资产总价值（列账的计价价值）+—年内待处理的抵债资产总价（列账的计价价值）X100%=90+170X100%≈52.94%。

。为了便于管理，银行向仲裁机关申请仲裁和向人民法院提出诉讼一般以分（支）行的名义进行，分理处及其以下的营业机构不作为独立的诉讼主体。

。信用证包括国际信用证和国内信用证。它是一种由银行根据信用证相关法律规范依照客户的要求和指示开立的有条件的承诺付款的书面文件。

。预期收入理论带来的问题是，由于收入预测与经济周期有密切关系，同时资产的膨胀和收缩也会影响资产质量，因此可能会增加银行的信贷风险。

。由质物、质押权利的合法性规定可知，所有权、使用权不明或有争议的动产，法律规定禁止流通的动产不得作为质物。对以股票设定质押的，必须是依法可以流通的股票，所以非流通股不可以设定质押。

处于成长阶段的行业，产品价格下降的同时产品质量却取得了明显提高，销售大幅增长。由于销售大幅提高、规模经济的效应和生产效率的提升，利润转变成正值。故本题选B。

。信贷档案是确定借贷双方法律关系和权利义务的重要凭证，是贷款管理情况的重要记录。信贷档案实行集中统一管理原则。

。经过计算可知，该公司在不增加财务杠杆的情况下，可达到9.6%的年销售增长率，即该公司通过内部资金的再投资可以实现9.6%的年销售增长率。因此，在利率、资产使用率和红利支付率不变时，如果公司的销售增长率在9.6%以下，销售增长不能作为合理的借款原因。反之，则可以作为合理的借款原因。

。资料表明，国际上一些著名的评级机构在衡量国别风险时基本上都采取风险因素加权打分的方法，只是不同机构在风险因素设置、权重设置、打分的掌握及计算方法上有所差别。

。处于启动阶段的行业代表着最高的风险，原因主要有三点：首先，由于是新兴行业，几乎没有关于此行业的信息，也就很难分析其所面临的风险；其次，行业面临很快而且难以预见的各种变化，使企业还款具有很大的不确定性；最后，本行业的快速增长和投资需求将导致大量的现金需求，从而使一些企业可能在数年中都会拥有较弱的偿付能力。

贷款重组是指借款企业由于财务状况恶化或其他原因而出现还款困难，银行在充分评估贷款风险并与借款企业协商的基础上，修改或重新制定贷款偿还方案，调整贷款合同条款．控制和化解贷款风险的行为。

《商业银行授信工作尽职指引》第4条规定，授信工作人员对《中华人民共和国商业银行法》规定的关系人中请的客户授信业务，应申请回避。

与固定资产扩张相关的借款需求，其关键信息主要来源于公司管理层。管理层可以推迟固定资产扩张的时间，直到固定资产生产能力受限，或者利好机会出现以及融资成本降低时再进行投资。银行必须与公司管理层进行详细的讨论，了解公司的资本投资计划，进而评估固定资产扩张是否可以成为合理的借款原因。

A。略

B。商业银行对公司信贷客户市场的细分，一般按照企业所处区域、产业、规模、所有者性质和组织形式等来进行。其中，一国的国民经济按产业划分为第一产业、第二产业、第三产业等，在不同的产业类别中，还可以进一步细分，如依据产业功能可将第一产业和第二产业合并为物质生产部门，将第三产业分为网络部门和知识、服务生产部门。此外，按生命周期不同，可划分为朝阳产业和夕阳产业；按生产要素的密集程度不同，可划分为劳动密集型产业、资本（资金）密集型产业、技术（知识）密集型产业等。

A。略

A。差别利率是对不同种类、不同期限、不同用途的存贷款所规定的不同水平的利率，差别利率的总和构成利率结构。

B。一般情况下，流动比率越高，反映借款人短期偿债能力越强，债权人的权益越有保证。

A。不得抵押的财产之一是耕地、宅基地（但有特别规定的除外），自留地、自留山等集体所有的土地使用权。

B。净现值率主要用于投资额不等的项目的比较，净现值率越大，表明项目单位投资能获得的净现值就越大，项目的效益就越好。

A。贷款发放中借款合同条款的审查应着重于合同核心部分即合同必备条款的审查，借款合同中的必备条款之一是银行向借款人提供的贷款本金的数额，是贷款合同的必备条款，否则合同不能成立。

按照净现值法，贷款价值的确定主要依据对未来净现金流量的贴现值，这样，贷款组合价值的确定将包括贷款的所有预期损失，贷款盈利的净现值也会得到确认。因此，如果一笔贷款发放以后马上计算其净现值．有可能该笔贷款产生的现金流量净现值会超过贷款的本金。

B。诉前财产保全是指债权银行因情况紧急，不立即申请财产保全将会使其合法权益受到难以弥补的损失，因而在起诉前向人民法院申请采取财产保全措施；诉中财产保全是指可能因债务人一方的行为或者其他原因，使判决不能执行或者难以执行的案件，人民法院根据债权银行的申请裁定或者在必要时不经申请自行裁定采取财产保全措施。

B。一个企事业单位只能选择一家银行的一个营业机构开立一个基本存款账户，主要用于办理日常的转账结算和现金收付。

商业银行实施有条件授信时应遵循“先落实条件，后实施授信”的原则， 授信条件未落实或条件发生变更未重新决策的，不得实施授信。

考点：《商业银行授信工作尽职指引》（银监发[2004]51号）