某新客户存入保证金10万元，6月20日开仓买进我国大豆期货合约15手，成交价格2200元/吨，同一天该客户平仓卖出10手大豆合约，成交价格2210元/吨，当日结算价格2220元/吨，交易保证金比例为5%，该客户当日可用资金为（ ）元。(不考虑手续费、税金等费用)

江恩理论中，投资者可以用（ ）预测价格的支撑位和阻挡位。

关于期货公司资产管理业务，资产管理合同应明确约定（ ）。

（ ）的所有品种均采用集中交割的方式。

保证金比例通常为期货合约价值的（ ）。

某套利者买入5月份菜籽油期货合约同时卖出9月份菜籽油期货合约，成交价格分别为10150元/吨和10110元/吨，结束套利时，平仓价格分别为10125元/吨和10175元/吨。该套利者平仓时的价差为（ ）元/吨。

某投机者以7800美元/吨的价格买入1手铜合约，成交后价格上涨到7950美元/吨。为了防止价格下跌，他应于价位在（ ）时下达止损指令。

从期货交易所与结算机构的关系来看，我国期货结算机构属于（ ）。

20世纪70年代初，（ ）的解体使得外汇风险增加。

黄金期货看跌期权的执行价格为1600.50美元/盎司，当标的期货合约价格为1580.50美元/盎司，权利金为30美元/盎司时，则该期权的时间价值为（ ）美元/盎司。

看跌期权卖出者被要求执行期权后，会取得（ ）。

按照交易标的期货可以划分为商品期货和金融期货，以下属于金融期货的是（ ）。

交易者以75200元/吨卖出2手铜期货合约，并欲将最大亏损限制为100元/吨，因此下达止损指令时设定的价格应为（ ）元/吨。（不计手续费等费用）

目前我国期货交易所采用的交易形式是（ ）。

移动平均线的英文缩写是（ ）。

下列选项中，其盈亏状态与性线盈亏状态有本质区别的是（ ）。

在我国，为了防止交割中可能出现的违约风险，交易保证金比率一般（ ）。

如果看涨期权的卖方要对冲了结其期权头寸，应（ ）。

下列构成跨市套利的是（ ）。

关于标的物价格波动率与期权价格的关系（假设其他因素不变），以下说法正确的是（ ）。

若期权买方拥有买入标的物的权利，该期权为（ ）。

某套利者认为豆油市场近期供应充足、需求不足导致不同月份期货合约出现不合理价差，打算利用豆油期货进行熊市套利。交易情况如下表所示，则该套利者的盈亏状况为（ ）。（交易单位，10吨/手）

如果基差为负值且绝对值越来越大，则这种变化称为（ ）。

期权的基本要素不包括（ ）。

下列关于交易所推出的AU1212，说法正确的是（ ）。

江恩通过对数学、几何学、宗教、天文学的综合运用建立了一套独特分析方法和预测市场的理论，称为江恩理论。下列不属于江恩理论内容的是（ ）。

下达套利限价指令时，不需要注明两合约的（ ）。

基点价值是指（ ）。

某投资者上一交易日结算准备金余额为157475元，上一交易日交易保证金为11605元，当日交易保证金为18390元，当日平仓盈亏为8500元，当日持仓盈亏为7500元，手续费等其他费用为600元，当日该投资者又在其保证金账户中存入资金50000元，该投资者当日结算准备金余额为（ ）元。

某股票当前价格为63.95港元，下列以该股票为标的的期权中时间价值最低的是（ ）。

某投机者卖出2张9月份到期的日元期货合约，每张金额为12500000日元，成交价为0．006835美元／日元，半个月后，该投机者将2张合约买入对冲平仓，成交价为0．007030美元／日元。则该笔投机的结果是（ ）美元。

某香港投机者5月份预测大豆期货行情会继续上涨，于是在香港期权交易所买入1手（10吨/手）9月份到期的大豆期货看涨期权合约，期货价格为2000港元/吨，期权权利金为20港元/吨。到8月份时，9月大豆期货价格涨到2200港元/吨，该投机者要求行使期权，于是以2000港元/吨买入1手9月大豆期货，并同时在期货市场上对冲平仓。那么，他总共盈利（ ）港元。

期现套利是利用（ ）来获取利润的。

关于股票价格指数期权的说法，正确的是（ ）。

买入沪铜同时卖出沪铝价差为32500元/吨，则下列情形中，理论上套利交易盈利空间最大的是（ ）。①沪铜：45980元/吨沪铝13480元/吨②沪铜：45980元/吨沪铝13180元/吨③沪铜：45680元/吨沪铝13080元/吨④沪铜：45680元/吨沪铝12980元/吨

下列属于蝶式套利的有（ ）。

下面属于相关商品间的套利的是（ ）。

棉花期货的多空双方进行期转现交易。多头开仓价格为30210元/吨，空头开仓价格为30630元/吨，已知进行期转现交易，空头可节约交割成本140元/吨。进行期转现交易对买卖双方都有利的情形是（ ）。

期货市场的一个主要经济功能是为生产、加工和经营者提供现货价格风险的转移工具。要实现这一目的，就必须有人愿意承担风险并提供风险资金。扮演这一角色的是（ ）。

期货合约是由（ ）统一制定的。

利用股指期货可以（ ）。

期货市场价格发现功能使期货合约转手极为便利，可以不断地产生期货价格，进而连续不断地反映供求变化。这体现了期货市场价格形成机制的（ ）。

下列关于买入套期保值的说法，不正确的是（ ）。

以下交易中属于股指期货跨期套利交易的是（ ）。

某新客户存入保证金10万元，8月1日开仓买入大豆期货合约40手（每手10吨），成交价为4100元/吨。同天卖出平仓大豆合约20手，成交价为4140元/吨，当日结算价为4150元/吨，交易保证金比例为5%。则该客户的持仓盈亏为（ ）元。

债券X半年付息一次，债券Y一年付息一次，其他指标（剩余期限，票面利率，到期收益率）均相同，如果预期市场利率下跌，则理论上（ ）。

当市场处于反向市场时，多头投机者应（ ）。

价格形态中常见的和可靠的反转形态是（ ）。

某投资者二月份以300点的权利金买进一张执行价格为10500点的5月恒指看涨期权，同时又以200点的权利金买进一张执行价格为10000点5月恒指看跌期权，则当恒指跌破（ ）点或者上涨超过（ ）点时就盈利了。

当套期保值期限超过一年以上，市场上尚没有对应的远月期货合约挂牌时，通常应考虑（ ）操作。

以下反向套利操作能够获利的是（ ）。

某交易者欲利用到期日和标的物均相同的期权构建套利策略，当预期标的物价格上涨时，其操作方式应为（ ）。

隔夜掉期交易不包括（ ）。

在我国，4月27日，某交易者进行套利交易同时买入10手7月铜期货合约、卖出20手9月铜期货合约、买入10手11月铜期货合约；成交价格分别为35820元/吨、36180元/吨和36280元/吨。5月10日对冲平仓时成交价格分别为35860元/吨、36200元/吨、36250元/吨时，该投资者的盈亏情况为（ ）。

某记账式附息国债的购买价格为100．65，发票价格为101．50，该日期至最后交割日的天数为160天。则该年记账式附息国债的隐含回购利率为（ ）。

某交易者5月10日在反向市场买入10手7月豆油期货合约的同时卖出10手9月豆油期货合约，建仓时的价差为120元/吨，不久，该交易者将上述合约平仓后获得净盈利10000元（不计手续费等费用），则该交易者平仓时的价差为（ ）元/吨。（豆油期货合约为10吨/手）

在期货行情分析中，开盘价是当日某一期货合约交易开始前（ ）分钟集合竞价产生的成交价。

股指期货套期保值可以回避股票组合的（ ）。

6月5日，某投机者以95.40的价格卖出10张9月份到期的3个月欧元利率（EURIBOR）期货合约，6月20日该投机者以95.30的价格将上述合约平仓。在不考虑交易成本的情况下，该投机者的交易结果是（ ）。（每张合约为100万欧元）

介绍经纪商是受期货经纪商委托为其介绍客户的机构或个人，在我国充当介绍经纪商的是（ ）。

从交易结构上看，可以将互换交易视为一系列（ ）的组合。

下列关于我国期货交易所集合竞价的说法正确的是（ ）。

某组股票现值100万元，预计1个月后可收到红利1万元，当时市场年利率为6％，买卖双方签订了3个月后转让该组股票的远期合约。则该远期合约的净持有成本为__________元，合理价格为__________元。（ ）

某投资者在我国期货市场开仓卖出10手铜期货合约，成交价格为67000元／吨，当日结算价为66950元／吨。期货公司要求的交易保证金比例为6％。该投资者的当日盈亏为（ ）元。（合约规模5吨／手，不计手续费等费用）

某交易者在3月1日对某品种5月份、7月份期货合约进行熊市套利，其成交价格分别为6270元/吨、6200元/吨。3月10日，该交易者将5月份、7月份合约全部对冲平仓，其成交价分别为6190元/吨和6150元/吨，则该套利交易（ ）元/吨。

某机构持有一定量的A公司股票，当前价格为42港元／股，投资者想继续持仓，为了规避风险，该投资者以2港元／股的价格买入执行价格为52港元／股的看跌期权。则该期权标的资产的现货价格为（ ）时，该投资者应该会放弃行权。（不考虑交易手续费）

当某货币的远期汇率低于即期汇率时，称为（ ）。

期权的简单策略不包括（ ）。

9月15日，美国芝加哥期货交易所下一年1月份小麦期货价格为950美分/蒲式耳，1月份玉米期货价格为325美分/蒲式耳，某套利者按此价格卖出10手1月份小麦合约的同时买入10手1月份玉米合约。9月30日，该交易者同时将小麦期货合约和玉米期货合约平仓，平仓价格分别为935美分/蒲式耳、350美分/蒲式耳。则该交易者盈利（ ）。（1手=5000蒲式耳）

在某时点，某交易所7月份铜期货合约的买入价是67570元/吨，前一成交价是67560元/吨，如果此时卖出申报价是67550元/吨，则此时点该交易以（ ）成交。

下列蝶式套利的基本做法，正确的是（ ）。

20世纪70年代初，（ ）被（ ）取代使得外汇风险增加。

4月初，黄金现货价格为300元/克。某矿产企业预计未来3个月会有一批黄金产出，决定对其进行套期保值。该企业以310元/克的价格在8月份黄金期货合约上建仓。7月初，黄金期货价格跌至295元/克，现货价格跌至290元/克。若该矿产企业在目前期货价位上平仓，以现货价格卖出黄金的话，其7月初黄金的实际卖出价相当于（ ）元/克。

某交易者7月1日卖出1手堪萨斯交易所12月份小麦合约，价格为7.40美元/蒲式耳，同时买入1手芝加哥交易所12月份小麦合约，价格为7.50美元/蒲式耳，9月1日，该交易者买入1手堪萨斯交易所12月份小麦合约，价格为7.30美元/蒲式耳。同时卖出1手芝加哥交易所12月份小麦合约，价格为7.45美元/蒲式耳，1手=5000蒲式耳，则该交易者套利的结果为（ ）美元。

某套利者以461美元/盎司的价格买入1手12月的黄金期货，同时以450美元/盎司的价格卖出1手8月的黄金期货。持有一段时间后，该套利者以452美元/盎司的价格将12月合约卖出平仓，同时以446美元/盎司的价格将8月合约买入平仓。该套利交易的盈亏状况是（ ）美元/盎司。

某交易者以100美元/吨的价格买入12月到期，执行价格为3800美元/吨的铜看跌期权，标的物铜期权价格为3650美元/吨，则该交易到期净收益为（ ）美元/吨。（不考虑交易费用）。

某交易者7月1日卖出1手堪萨斯交易所12月份小麦合约，价格7.40美元/蒲式耳，同时买入1手芝加哥交易所12月份小麦合约，价格为7.50美元/蒲式耳，9月1日，该交易者买入1手堪萨斯交易所12月份小麦合约，价格为7.30美元/蒲式耳。同时卖出1手芝加哥交易所12月份小麦合约，价格为7.45美元/蒲式耳，1手=5000蒲式耳，则该交易者套利的结果为（ ）美元。

某日，我国5月棉花期货合约的收盘价为11760元／吨，结算价为11805元／吨，若每日价格最大波动限制为±4％，下一交易日的涨停板和跌停板分别为（ ）。

某投资机构有500万元自己用于股票投资，投资200万元购入A股票，投资200万元购入B股票，投资100万元购入C股票，三只股票价格分别为40元、20元、10元，β系数分别为1.5、0.5、1，则该股票组合的β系数为（ ）。

某会员在4月1日开仓买入大豆期货合约，交易保证金比例为5％。该会员上一交易日结算准备金余额为1100000元，且未持有任何期货合约，不考虑手续费、税金等费用。若4月2日，该会员再买入18手大豆合约，成交价为8030元／吨，当日结算价为8060元／吨，其当日盈亏为（ ）。

关于买进看跌期权的说法（不计交易费用），正确的是（ ）。

利用期货交易实现“风险对冲”须具备（ ）等条件。

某套利者卖出3月份大豆期货合约的同时买入5月份大豆期货合约，成交价格分别为3880元/吨和3910元/吨，持有一段时间后，该套利者分别以3850元/吨和3895元/吨的价格将两个合约平仓，则（ ）。（不计交易费用）

期货交易所竞争加剧的主要表现有（ ）。

（ ）市场能够为投资者提供避险功能。

商品期货合约的履约方式有（ ）。

1998年我国对期货交易所进行第二次清理整顿后留下来的期货交易所有（ ）。

会员制期货交易所会员应当履行的主要义务包括（ ）。

跨市套利时，应（ ）。

与场内期权相比，场外期权具有如下特点（ ）。

以下关于沪深300股指期货结算价的说法，正确的有（ ）。

在我国境内，期货市场建立了（ ）“五位一体”的期货监管协调工作机制。

属于基差走弱的情形有（ ）。

（ ）通常是附有息票的附息国债。

股票权益互换中，固定收益交换为浮动收益的运用主要在（ ）方面。

大连期货商品交易所上市的期货品种包括（ ）。

某大豆经销商在大连商品交易所进行买入20手大豆期货合约进行套期保值，建仓时基差为-20元/吨，以下描述正确的是（ ）（大豆期货合约规模为每手10吨，不计手续费等费用）。

下列关于沪深300股指期货合约的说法中，正确的是（ ）。

以下关于止损指令描述正确的有（ ）。

某日，某公司有甲、乙、丙、丁四个客户，其保证金占用及客户权益数据分别如下：甲：643260，645560、乙：8389000,8244300、丙：7966350,7979900、丁:677800，673450，则（ ）客户将收到《追加保证金通知书》。

期货交易套期保值活动主要转移（ ）。

竞价方式主要有公开喊价和计算机撮合成交两种方式。其中公开喊价方式又可分为（ ）。

关于期权权利金的描述，正确的是（ ）。

结算是指根据交易结果和交易所有关规定对会员（ ）进行的计算、划拨。

下列情形中，基差为-80元/吨的有（ ）。

以下有关沪深300指数期货合约的说法，正确的有（ ）。

下列不属于跨期套利的有（ ）。

在特殊情况下，现货价格高于期货价格，基差为正值，这种市场状态称为（ ）。

下列关于持仓量变化的描述，正确的有（ ）。

商品市场的需求量通常由（ ）组成。

期货公司的职能包括（ ）等。

下列关于道氏理论主要内容的描述中，正确的有（ ）。

下列对跨期套利的描述中，正确的是（ ）。

投资者买入上证50ETF基金，同时卖出上证50期货合约，以期持有一段时间后再同时进行反向交易获利。以下说法正确的是（ ）。

买进看涨期权适用的市场环境包括（ ）。

2015年3月5日，某投资者以0.16元的价格买了100张3月到期，执行价格为2.5元的50ETF买权（买入合约单位为10000份）。当时50ETF的价格为2.6元，采用的是欧式期权，期权到期日为2015年3月30日。则针对该期权的要素下列表述中正确的有（ ）。

在分析市场利率和利率期货价格时，需要关注宏观经济数据以及变化，主要包括（ ）等。

期货价格的基本分析的特点包括（ ）。

在进行股指期现套利时，套利应该（ ）。

下列关于卖出看涨期权的说法（不计交易费用），正确的有（ ）。

中国金融期货交易所是一家以营利为目的的公司制期货交易所。（ ）

卖出看涨期权可规避标的期货多头头寸的价格风险。（ ）

期货价格-现货价格＝持仓费。（ ）

当某期货合约以涨跌停板价格成交时，成交撮合实行平仓优先和时间优先原则，但平仓当日新开仓位不适用于时间优先原则。（ ）

期货交割时，允许交货人用与标准品有一定等级差别、期货交易所认可的替代商品作替代交割品。（ ）

价格下跌持续一段相当长的时间，出现恐慌性卖出，随着日益扩大的成交量，价格大幅度下跌，继恐慌性卖出之后，预期价格可能上涨，同时恐慌性卖出所创的低价，将不可能在极短时间内跌破。随着恐慌性大量卖出之后，往往是空头的开始。（ ）

股指期货持仓量是指期货交易者所持有的未平仓合约的单边数量总和。

外汇期货套期保值的目的是为现货外汇资产或负债锁定汇率，降低汇率波动的影响。（ ）

要防范利率上升的风险，就需要购买看涨期权；要防范利率下降的风险，就需要购买看跌期权。（ ）

当一种期权处于极度实值或极度虚值时，其时间价值都将趋向于零。

通常，随着交割月份的临近，期货交易所收取的保证金的比率会逐渐降低。

如果期权到期日之后买方没有行权，则期权作废，买卖双方权利义务随之解除。如果是交易所期权，在期权最后交易日收盘之前，买卖双方也可以将期权对冲平仓。（ ）

我国境内期货结算制度只采取全员结算制度。（ ）

利率期货合约价格与市场利率呈正向关系。（ ）

当基差从-10美分变为-9美分表示市场走弱。（ ）

期货合约包括商品期货合约、金融期货合约及其他期货合约。（ ）

中国证监会对存管银行的期货结算业务进行监督。（ ）

就看跌期权而言，期权合约标的物的市场价格高于期权的执行价格越多，内涵价值越大。（ ）

价格发现特点是期货市场所特有的。（ ）

居间人与期货公司属于隶属关系，是期货公司订立期货经纪合同的当事人。（ ）